Sie können die Finanzierungsmethode "Standard" oder "Zielkapitalstruktur" verwenden. Für beide Methoden müssen Sie allgemeine Attribute für Finanzierungskonten konfigurieren.
Auf Finanzierungsoptionen zugreifen
So greifen Sie auf Finanzierungsoptionen zu: Klicken Sie im Gruppierungslabel Daten auf Finanzierung.
Informationen hierzu finden Sie unter Standardattribute für Finanzierungskonten einrichten.
Informationen hierzu finden Sie unter Finanzierungsmethode "Standard" verwenden.
Weitere Informationen hierzu finden Sie unter Finanzierungsmethode "Zielkapitalstruktur" verwenden.
Standardattribute für Finanzierungskonten einrichten
Kennzeichnen Sie Finanzierungskontoinformationen mit Standardattributen, bevor Sie die Finanzierungsmethode Standard oder Zielkapitalstruktur erstellen. Sie können bestimmte erweiterte Attribute für Finanzierungskonten kennzeichnen, wenn das Konto nullbasiert ist, ein unbeschränktes Maximum, eine Mindestfinanzierungsanforderung (Minimum angeben) oder einen Mindeständerungsbetrag hat.
So richten Sie Standardattribute für Finanzierungsoptionen ein:
Greifen Sie auf Finanzierungsoptionen zu.
Informationen hierzu finden Sie unter Auf Finanzierungsoptionen zugreifen.
Wählen Sie unter Finanzierungsoptionen die Registerkarte Gemeinsam aus.
Wählen Sie unter Zu verwendende Finanzierungsmethode die Option Standard oder Zielkapitalstruktur aus.
Optional: Wählen Sie Ist-Wertüberschreibung hat Vorrang aus, um zu bestimmen, wie "##" die Funktion bei der Dateneingabe überschreibt:
Deaktiviert: "##" überschreibt das Kontomaximum
Ausgewählt – "##" überschreibt den Kontostand
Optional: Klicken Sie unter Typ auf die Zelle, um den Kontentyp für die dazugehörigen Schuldenkonten zu ändern:
Frist
Revolvingschulden
Optional: Wählen Sie Nullbasiert aus, damit ein Konto auf Null gesetzt wird, bevor die Finanzierungsfolge beginnt.
Optional: Wählen Sie Kein Maximum aus, damit ein Konto ohne Obergrenze oder Maximum Kapital akzeptiert oder finanziert.
Optional: Wählen Sie Minimum angeben aus, falls für ein Konto eine Zeitreihe von Annahmen erforderlich ist, wenn der Saldo des Finanzierungskontos nicht unter ein Minimum fallen darf. Beispiel: Ein Kreditgeber verlangt bestimmte Ausgleichssalden als Barbestand oder Sicherheiten.
Optional: Geben Sie unter Mindeständerung den Mindestbetrag ein, um den sich das Konto ändern muss, damit es bei der Finanzierung berücksichtigt wird.
Wird die Mindeständerung nicht erfüllt, wird das Konto zur Finanzierung eines Überschusses oder Defizits nicht verwendet. Der eingegebene Wert muss der Standardwährung der Datei entsprechen. Beispiel: Wenn die Datei Tausender und Dollar verwendet, entspricht der Wert 10 einer Mindeständerung von 10.000 $.
Führen Sie je nach für Zu verwendende Finanzierungsmethode ausgewählter Option eine Aktion durch:
Informationen zu Standard finden Sie unter Finanzierungsmethode "Standard" verwenden.
Informationen zu Zielkapitalstruktur finden Sie unter Finanzierungsmethode "Zielkapitalstruktur" verwenden.
Klicken Sie auf OK.
Finanzierungsmethode "Standard" verwenden
Die Finanzierungsmethode "Standard" wendet Barüberschüsse an und finanziert Bardefizite für Finanzierungskonten. Hierbei wird die Finanzierungskategorie (Schulden, Vorzugsaktieneigenkapital oder Stammkapital) nicht berücksichtigt. Es wird ein vereinheitlichter Finanzierungsprioritätenplan für alle Finanzierungskontokategorien bereitgestellt. Sie identifizieren zusätzliche Eigenschaften von Finanzierungskonten und die Finanzierung von Defiziten oder den Empfang von Barüberschüssen.
Überprüfen Sie im Finanzierungsanalysebericht, eine Zusammenfassung der Kapitalstruktur der Studie, die Ergebnisse Ihrer Finanzierungsstrategie.
So geben Sie Standardfinanzierungsinformationen ein:
Greifen Sie auf Finanzierungsoptionen zu.
Informationen hierzu finden Sie unter Auf Finanzierungsoptionen zugreifen.
Stellen Sie sicher, dass unter Gemeinsam Informationen vorhanden sind und im Feld Zu verwendende Finanzierungsmethode die Methode "Standard" ausgewählt ist. Informationen hierzu finden Sie unter Standardattribute für Finanzierungskonten einrichten.
Wählen Sie unter Finanzierungsoptionen die Registerkarte Standard aus.
Wählen Sie in der Spalte Überschuss Konten aus, die Barbestände aufweisen. Wählen Sie in der Spalte Defizit Konten aus, die Barbestände empfangen.
Hinweis:
Einige Kontoeinstellungen können nicht geändert werden. Beispiel: Überschüssige vermarktbare Sicherheiten finanziert Bardefizite, um Prognoseperioden auszugleichen.
Die Spalten Barüberschuss anwenden auf und Bardefizite finanzieren mit zeigen die Reihenfolge an, in der diese Konten verarbeitet werden. Informationen hierzu finden Sie im Abschnitt "Reihenfolge der Rückzahlung und Finanzierung".
Optional: Ordnen Sie Kontonamen durch Ziehen neu an.
Klicken Sie auf OK.
Finanzierungsmethode "Zielkapitalstruktur" verwenden
Die Finanzierungsmethode Zielkapitalstruktur wendet Barüberschüsse an, indem Kontenkategorien finanziert werden: Schulden, Eigenkapital und Vorzugsaktien. Sie können Zielebenen erstellen und eine Priorität für die Reihenfolge der Finanzierungskategorien, z.B. Ziel – Schulden/Gesamtkapital, festsetzen. Strategic Modeling berechnet jede Kategoriezielebene und wendet Überschüsse gemäß der festgesetzten Priorität auf Defizite in jeder Kategorie an.
So geben Sie Zielkapitalstrukturen ein:
Greifen Sie auf Finanzierungsoptionen zu.
Informationen hierzu finden Sie unter Auf Finanzierungsoptionen zugreifen.
Stellen Sie sicher, dass unter Gemeinsam Informationen vorhanden sind und im Feld Zu verwendende Finanzierungsmethode die Methode "Zielkapitalstruktur" ausgewählt ist. Informationen hierzu finden Sie unter Standardattribute für Finanzierungskonten einrichten.
Wählen Sie unter Finanzierungsoptionen die Registerkarte Zielkapitalstruktur aus.
Wählen Sie eine Kategorie des Finanzkontos aus: Schulden, Eigenkapital oder Vorzugsaktien.
Hinweis:
Die Option Vorzugsaktien ist erst verfügbar, wenn Sie die Option Vorzugsaktien getrennt zuweisen unter Behandlung von Vorzugsaktien ausgewählt haben.
Wählen Sie unter Behandlung von Vorzugsaktien eine Methode aus:
Vorzugsaktien als Schulden zuweisen – Alle Vorzugsaktienkonten sind Schulden. "Vorzugsaktien" ist nicht verfügbar.
Vorzugsaktien als Eigenkapital zuweisen – Alle Vorzugsaktienkonten sind Eigenkapital. "Vorzugsaktien" ist nicht verfügbar.
Vorzugsaktien getrennt zuweisen, Überlauf zu Schulden – Vorzugsaktienkonten werden unabhängig von Schulden- und Eigenkapitalkonten behandelt.
Vorzugsaktien getrennt zuweisen, Überlauf zu Eigenkapital – Vorzugsaktienkonten werden unabhängig von Schulden- und Eigenkapitalkonten behandelt.
Beachten Sie, dass die Finanzierungskonten für die ausgewählte Kategorie mit der gleichen Kontonummer und dem gleichen Kontentyp aufgelistet werden.
Wählen Sie in der Spalte Überschuss Konten aus, die Barbestände aufweisen. Wählen Sie in der Spalte Defizit Konten aus, die Barbestände empfangen.
Einige Konten sind eventuell nicht in der Finanzierungsliste aufgeführt. Beispiel: Terminschuld kann in den Finanzierungslisten nicht als Finanzierungsquelle verwendet werden.
Optional: Ordnen Sie Kontonamen durch Ziehen neu an.
Die Spalten Überschuss in Kategorie anwenden auf und Defizit in Kategorie finanzieren mit zeigen die Reihenfolge an, in der diese Konten verarbeitet werden. Informationen hierzu finden Sie im Abschnitt "Reihenfolge der Rückzahlung und Finanzierung".
Klicken Sie auf OK.